在国内外经济金融高度融合的今天，我国保险业注定无法独善其身——无论是国际还是国内形势的变化，都将通过实体经济、金融市场和消费者需求等多种渠道传导至保险业，对业务发展、资金运用和偿付能力等产生多方面的影响，从而增加保险市场稳定运行和风险防范的难度与压力。

业务增速明显放缓

寿险业面临退保压力

“去年保险业务增长速度首次降至个位数，与近20年来超过20%的平均增速形成了明显反差。”中国保监会主席项俊波日前在全国保险监管工作会议上透露，尽管未来10到20年仍是我国保险业发展的重要战略机遇期，但从阶段性特征看，当前我国保险业的外部环境和自身条件都发生了深刻变化，金融市场竞争更加激烈，行业发展方式亟待转型，保险业特别是寿险业开始处于深度调整期和矛盾凸显期，可能进入发展相对平缓的阶段。

从保险业面临的国际经济形势来看，国际经济形势依然错综复杂，全球仍处于应对金融危机的状态中。欧美经济疲软并伴随着严重债务问题，一些新兴经济体出口导向型发展模式受到较大挫折。部分国家先后推出量化宽松的货币政策，全球潜在通胀和资产泡沫的压力加大。无论是国际货币基金组织、世界银行还是经合组织，对今年全球经济增长的预测都不乐观，世界经济低速增长态势还将延续。我国虽然保持了经济增长企稳回升、金融运行总体平稳的良好态势，但是经济发展中不平衡、不协调、不可持续的问题依然突出，宏观经济增长面临下行压力。

一位保险专家表示：“在外部环境日趋复杂和内部业务增速明显放缓的双重挤压下，保险业创新能力不强、产品缺乏竞争力等深层次问题开始暴露，加之投资收益不高、经营成本上升等因素的影响，保险业转型升级的诉求日益强烈。但与保险机构更加关注经营效益不同，监管机构则更加关注整个市场的健康有序发展。值得关注的是，今年是寿险满期给付的高峰，个别公司可能面临现金流不足的风险，由于近几年保险资金平均收益率低于五年期银行存款利率，寿险业或将面临较大的退保压力。”

防风险任务艰巨

监管层坚守风险底线

在业务增速明显放缓的同时，保险业结构调整的压力也日益加大。据了解，目前财产险中非车险占比不到30%，责任险、家财险、货运险等业务发展不充分。寿险中分红险占比近80%，传统保障型业务发展缓慢。不仅如此，保险业资产负债结构也不合理，存在“长钱短用”和成本收益倒挂的问题。销售模式同样面临困境，寿险公司对银行、邮政代理渠道依赖性过强，个人营销渠道增员困难、人员流动性大，发展受到制约。

实际上，从去年开始，监管层就已经敏锐地捕捉到了市场变化的信息，也有针对性地采取了一系列的应对措施，有效控制和防范了偿付能力风险、资金运用风险、退保风险和案件风险等关乎保险业未来健康发展的风险隐患。

“我们把防风险作为保险监管的首要任务，坚决守住不发生系统性区域性风险的底线。”据项俊波介绍，2012年保监会认真开展监测预警，组织全行业进行了全面风险排查并制定了有针对性的应对措施。加强偿付能力充足率分析，通过情景模拟和压力测试，对关键指标进行动态监测，对风险早发现、早报告、早处置。不仅如此，保监会还不断健全制度机制，完善非寿险精算制度，加强准备金动态监管，防范准备金提取不足风险；完善寿险公司全面风险管理制度和风险监测指标体系；形成了由非正常退保等10个风险应急预案组成的应急预案体系；保险保障基金制度不断完善，截至2012年末，基金余额达到382亿元。

值得关注的是，为健全保险公司的资本补充机制、开拓新的资本补充渠道，保监会在2012年放行了保险公司发行次级可转债，46家次保险公司实行增资扩股，累计增资636亿元，9家保险公司发行次级债711亿元。在处置突发风险方面，保监会在加大保险案件责任追究力度的同时，针对个别公司和个别地区出现的集中退保事件督促保险公司制定方案及时稳妥解决，各相关保监局也做了大量艰苦细致、扎实有效的工作，维护了当地保险市场稳定运行。

保险监管任务紧迫

非理性竞争或将“抬头”

于保险监管而言，2013年注定将是艰难的一年，因为从保险业以往的发展经验来看，人身险公司在发展困难的情况下，违法违规经营和损害消费者权益的行为可能高发多发。财产险公司在连续几年盈利的情况下，不严格执行报批报备的条款费率、虚假列支成本、违规支付手续费等非理性竞争行为可能再度抬头。

“一定要牢牢守住不发生系统性区域性风险的底线。”正如项俊波所说，防范风险既是当前保险监管的紧迫任务，也是关系到保险业长远发展的重大问题，因此要把加强风险防范作为保险监管的重中之重，重点关注寿险满期给付和退保风险、资金运用风险、偿付能力不达标风险、非寿险投资型业务风险、案件风险以及综合经营中的风险传递。

保险监管想要坚决守住风险底线，首先要加强风险动态监测和预警。据了解，2013年保监会将加强非现场监管，利用退保月度监测、现金流压力测试、偿付能力分析等手段及时发现风险苗头，做到风险关口前移。不仅如此，保监会还将建立健全系统性风险监测、评估、预警体系和保险风险定期排查制度，在加强对跨行业、跨市场风险的监测评估，密切关注国际金融危机动态及其对我国保险业的影响的同时，深入排查风险点并尽早摸清重点公司和重点地区的情况。

“要研究加强宏观审慎监管，跟踪分析宏观经济、金融市场的运行情况和发展趋势以及其他可能影响保险市场的环境因素，及时调整或制定相应的监管政策，探索解决保险业在内部风险评估、准备金提取、公允价值计量和偿付能力标准等方面的顺周期问题。”项俊波表示，在逐步建立符合我国保险市场实际的宏观审慎监管机制的同时，保险监管2013年还将增强风险应急处置能力，健全风险防范应急预案体系，定期开展应急预案的培训和演练，形成应对风险的快速决策和反应机制，同时完善与有关部委及其他金融监管部门的监管合作机制，防范风险跨领域传递，形成防范风险的合力，并且加强与地方政府的协调，及时处置各种风险苗头。

综上，保险业要守住防范化解风险底线。继续把防范风险作为保险监管的重中之重，不断巩固和健全风险防范的制度机制。保护保险消费者合法权益，维护市场安全稳定运行，引导和促进保险业平稳健康发展。